Динамические переменные опционов (греки).

Дельта опциона – чувствительность цены опциона к цене базового актива.
Гамма опциона – скорость изменения дельты.
Тета опциона – зависимость цены опциона от времени до экспирации.
Вега опциона – зависимость цены от волатильности базового актива.
Ро опциона – чувствительность цены опциона к процентным ставкам.

Поведение «греков» необходимо трейдеру для принятия решения по стратегии торговли и управления рисками. Дельта, гамма, тета, вега позволяют выявить риск, но не устраняют его.
Все греки опционов могут быть чувствительны к изменению волатильности базового актива.
Расчетные греки всегда исходят из подразумеваемой волатильности, поэтому их можно назвать подразумеваемыми дельтой, гаммой и т.д.
Зная дельту, гамму, тету и вегу трейдер знает, как опционная позиция будет реагировать на изменение рыночных условий.
Общая чувствительность позиции складывается из показателей чувствительности входящих в нее опционов.

Опционные позиции и соответствующие им знаки:

Влияние рыночных условий на опционную позицию: